Concentration
Immobilier, entreprise ou liquidités peuvent dominer le patrimoine sans que le risque soit volontaire.
Produits structurés
Intégrer les produits structurés uniquement lorsqu’ils servent la stratégie.
Un produit structuré doit être compris, documenté et calibré dans une allocation globale, avec ses risques et ses limites.
Décision d’investissement
La question n’est pas seulement quoi acheter, mais pourquoi et dans quel cadre.
Un portefeuille patrimonial doit être construit autour d’objectifs concrets : disponibilité du capital, protection familiale, transmission, fiscalité et horizon d’investissement.
Comprendre avant de souscrireLiquidité
Certains projets exigent une poche disponible et une hiérarchie claire des horizons.
Comportement
La discipline de suivi limite les décisions prises sous stress de marché.
Construction
Une allocation pensée comme une architecture.
Nous définissons une allocation cible puis sélectionnons les enveloppes et supports adaptés à votre situation.
Profil patrimonial
Objectifs, horizon, liquidité, fiscalité, tolérance au risque et contraintes familiales.
Répartition cible
Équilibre entre classes d’actifs selon leur rôle dans la stratégie.
Choix des enveloppes
Assurance-vie, contrat de capitalisation, compte-titres, PEA ou holding selon les cas.
Suivi et arbitrages
Revue des dérives, des risques et de la cohérence avec les objectifs.
Architecture ouverte
Les supports sont sélectionnés selon leur rôle et leur coût global.
Reporting lisible
Les décisions doivent rester compréhensibles, même lorsque les marchés évoluent.
Cadre professionnel
Velbrun Capital est membre CNCEF et intervient dans un cadre professionnel documenté.
Échange confidentiel
Revoir votre allocation avec méthode.
Un premier échange permet d’identifier le rôle de vos actifs et les arbitrages à étudier.
CNCEFCabinet indépendantÉchange confidentiel